10 opcji Strategie Know. Too często handlowcy wchodzą w grę opcji z niewielkim lub nie rozumiejąc, ile strategii opcji jest dostępnych, aby ograniczyć ich ryzyko i zmaksymalizować zwrot z niewielkim wysiłkiem, jednak przedsiębiorcy mogą nauczyć się korzystać elastyczności i pełnej mocy opcji jako pojazdu handlowego. Mając to na uwadze, wspólnie pokazaliśmy pokaz slajdów, który mamy nadzieję skrócić krzywą uczenia się i skierować Cię w dobrym kierunku. Często zdarza się, że handlowcy wchodzą w grę opcji z niewielkim lub nawet nie rozumiejąc, ile strategii opcji jest dostępnych w celu ograniczenia ich ryzyka i maksymalizacji zwrotu z niewielkim wysiłkiem, jednak przedsiębiorcy mogą nauczyć się korzystać z elastyczności i pełnej mocy opcji jako pojazdu handlowego Z tym w umysł, połącziliśmy ten pokaz slajdów, który mamy nadzieję skrócić krzywą uczenia się i skierować Cię we właściwy kierunek1. Objęte Call. Aside poza zakupem opcji nagi call, możesz również zaangażować się podstawowa strategia call-call lub buy-write W tej strategii można by kupić aktywa w całości, a równocześnie jednocześnie pisać lub sprzedawać opcję kupna na tych samych zasobach Twój wolumen aktywów będących własnością powinien być równy liczbie aktywów stanowiących podstawę opcji kupna Inwestorzy często korzystają z tej pozycji, gdy mają krótkoterminową pozycję i neutralną opinię dotyczącą aktywów, a także chcą generować dodatkowe zyski poprzez otrzymanie premii za połączenia lub chronić przed potencjalnym spadkiem wartości aktywów bazowych. , czytaj Strategie Called Call dla Spadającego rynku.2 Żonaty Put. W strategii zawierającej małżeństwo, inwestor, który kupuje lub obecnie posiada określony składnik aktywów, np. akcje, jednocześnie kupuje opcję put na równoważną liczbę akcji Inwestorzy będą używać tej strategii gdy są uprzywilejowani ceną aktywów i chcą chronić się przed potencjalnymi krótkoterminowymi stratami Ta strategia zasadniczo działa jak po ubezpieczeniu licyjnej i ustanawia podłogę, jeśli cena aktywów spadnie dramatycznie Więcej informacji na temat tej strategii można znaleźć w artykule Married Puts A Relative Relief.3 Bull Call Spread. In strategia spreading byka, inwestor będzie jednocześnie kupować opcje kupna w określonym strajku cena i sprzedaż tej samej liczby wywołań z wyższą ceną strajku Obie opcje kupna będą miały ten sam miesiąc wygaśnięcia i aktywa bazowe Ten typ strategii spreadu pionowego jest często używany, gdy inwestor jest uparty i spodziewa się umiarkowanego wzrostu cen podstawowych aktywa Aby dowiedzieć się więcej, przeczytaj Pionowe Bull i Bear Credit Spreads.4 Bear Put Spread. Niedźwiedź umieścić Spread strategii jest kolejną formą pionowego rozprzestrzeniania się jak Spread Spread byków W tej strategii, inwestor będzie jednocześnie kupować put opcje w konkretnej cenie strajku i sprzedać taką samą liczbę ofert za niższą cenę strajku Obie opcje byłyby dla tego samego składnika aktywów bazowych i miały tę samą datę wygaśnięcia Ta metoda jest używana, gdy przedsiębiorca jest niechciane i oczekuje spadku ceny aktywów bazowych Oferuje zarówno niewielkie zyski, jak i ograniczone straty Więcej informacji na temat tej strategii można znaleźć w artykule Bear Put Sparing A Roaring Alternative na krótkie sprzedawanie.5 Protective Collar. Achronna strategia kołnierza jest realizowana poprzez wykupienie opcja wpłaty gotówkowej i zapisanie opcji wykupu w tym samym czasie dla tego samego zasobu bazowego, takiego jak akcje Ta strategia jest często wykorzystywana przez inwestorów po długiej pozycji w akcjach znacząco wzrosła zyski W ten sposób inwestorzy mogą zablokować zyski bez sprzedaży swoich udziałów Więcej informacji na temat tych typów strategii można znaleźć w artykule Don t Zapomnij o ochronnej kołnierzu oraz na temat pracy w osłonie ochronnej.6 Długie obciążenie. zarówno opcja call and put z taką samą ceną wykonania, bazowym dniem i terminem wygaśnięcia jednocześnie Inwestor często używa tej strategii, gdy wierzy, że cena instrumentu bazowego zostanie przeniesiona e znacząco, ale nie wiadomo, jaki kierunek będzie się zajmował Ta strategia pozwala inwestorowi na utrzymanie nieograniczonych zysków, a strata jest ograniczona do kosztu kontraktów na opcje Więcej informacji można przeczytać w artykule "Strategia wyrównania" Proste podejście do neutralnego rynku.7 Długie Konflikt. W strategii długiej sabotażu inwestor kupuje opcję kupna i sprzedaży z taką samą dojrzałością i aktywami bazowymi, ale z różnymi cenami za strajk Cena strajku powinna być niższa niż cena strajku opcji kupna, a oba opcje będą być niewiele pieniędzy Inwestor, który używa tej strategii, uważa, że cena aktywów bazowych będzie miała duży ruch, ale nie jest pewien, w jakim kierunku dojdzie do skutku Straty są ograniczone do kosztów obydwu opcji zagłuszania będą zazwyczaj tańsze niż straddles bo opcje są wykupione z pieniędzy Więcej informacji na ten temat można znaleźć w artykule "Get a Strong Hold On Profit With Strangles". Butterfly Spread. All strategie do tego momentu ponownie zapytał kombinację dwóch różnych pozycji lub kontraktów W strategii opcji rozłożenia motyli inwestor połączy zarówno strategię spreadu byków, jak i strategię opłacania niedźwiedzia i wykorzystują trzy różne ceny za strajk Na przykład jeden rodzaj rozprzestrzeniania się motyli obejmuje zakup jednego połączenia opcja w najniższej cenie strajku, sprzedając dwie opcje kupna po niższej cenie strajku, a następnie opcję ostatniego połączenia z jeszcze niższą ceną niższych strajków Więcej informacji na temat tej strategii można znaleźć w sekcji "Ustawianie pułapek zysku z udziałem motyli". Iron Condor. Inną bardziej interesującą strategią jest i ron condor W tej strategii inwestor jednocześnie posiada długie i krótkie miejsce w dwóch różnych strategiach strangle Kondorat żelaza jest dość złożoną strategią, która zdecydowanie wymaga czasu na naukę, a praktyka master Zalecamy przeczytanie więcej o tej strategii w "Lotach z żelazkiem" Condor, jeśli masz ochotę na żelazne kondory i spróbować strategii dla siebie bez ryzyka korzystając z narzędzia Investopedia Simulator.10 Iron Butterfly. Ostateczną strategią opcji, którą tutaj pokażemy, jest motyl żelaza W tej strategii inwestor połączy długie lub krótkie ramię z jednoczesnym kupnem lub sprzedażą uduszenia Chociaż podobna do rozproszenia motyl ta strategia różni się, ponieważ wykorzystuje zarówno połączenia, jak i stawia, w przeciwieństwie do jednego lub drugiego zysku i straty, są ograniczone w określonym zakresie, w zależności od cen strajku zastosowanych opcji Inwestorzy często korzystają z opcji "out-of-the-money" w celu zmniejszenia kosztów, przy jednoczesnym ograniczeniu ryzyka Aby lepiej zrozumieć tę strategię, zapoznaj się z artykułem Co to jest strategia Opcji Motyli Żelazowych. Artykuły z podsumowaniem. Maksymalna kwota, którą Stany Zjednoczone mogą pożyczać, Na podstawie drugiej ustawy o obligacjach skarbowych utworzono limit zadłużenia. stopa procentowa, w jakiej instytucja depozytowa pożycza fundusze utrzymywane w Rezerwie Federalnej w innej instytucji depozytowej.1 Statystyczna miara rozproszenia dochodów za a gi antywirusowe lub indeks rynkowy Zmienność można zmierzyć. Działając w ustawie o bankowości z 1933 r. ustawa o bankowości, która zabraniała bankom komercyjnym uczestnictwa w koncernie, ustawa została uchwalona przez Kongres Stanów Zjednoczonych. Płace nordyckie dotyczą wszelkiej pracy poza gospodarstwami rolnymi, prywatnymi domami i sektorem non profit US Bureau of Labor. Skrót walucie lub symbol waluty dla indyjskiego rupia INR, waluta z Indii Rupia składa się z 1.Seven sposobów zbierania wyższych opcji premium. Jak grupa, sprzedawcy opcji są zwykle zorientowane na wydajność Zawsze dostosowane do maksymalizacji kursów, sprzedawcy są kluczem do efektywności, a efektywność często może oznaczać, że osiągniesz największe zyski z transakcji buck. To sprzedawcom opcji, co oznacza gromadzenie dużych premii. Istnieje wiele sposobów na przyniesienie wyższych premii za opcje, które sprzedajesz. Leaning toward bardziej niechętnie ryzykowne podejście, nie wszystkie te metody są zalecane przez cały czas, jednakże jako całość techniki te zapewnią solidny podkład i szeroki arsenał do generowania maksymalna kwota premii na koncie podczas pisania opcji. Pozycje do wzbronienia są zasługą, ale dla czystej kolekcji premium nie ma możliwości uzyskania większych premii i szybsze zarobki niż sprzedaż nagich pozycji. Podczas gdy słowo wyczaruje obraz narażając się na zbyt duże ryzyko, a tym samym zniechęcając wielu inwestorów do ich odkrywania, niska sprzedaż opcji może zostać wykonana w sposób odpowiedzialny i skuteczny. Jest to podstawa filozofii opcjonalnej sprzedaży. Podczas gdy nagie ryzyko musi być kontrolowane ściślej niż ryzyko objęte, to robisz siebie i twojego portfela, jeśli nie rozpatrujesz sprzedaży nago w przynajmniej niektórych sytuacjach To gra na siłę, silny ruch boczny i prawy haczyk w arsenale sprzedawców opcji. Odpędzenie jest popularną strategią opcji. Choć nie jest to idealne rozwiązanie trudne rynki trenujące lub ruchy breakoutów, sprzedaż duszom sprzedającym kreowanie i rozmowy na tym samym rynku może być zaskakująco wszechstronną strategią Może być stosowana w szerokim zakresie y warunków rynkowych i ma magiczny wpływ na podniesienie premii Podwójne zebranie premii przy jednoczesnym zmniejszeniu wymaganego marginesu w procentach tej premii. Na przykład sprzedaż zestawu może przynieść 500 premii i zawierać wymóg dotyczący 1000 marży Sprzedaż połączenia może robi to samo Ale sprzedaż ich w tym samym czasie przynosi tę samą premię, ale obniża wymóg marży W ten sposób sprzedaż put i call razem przynosi większy zwrot z zainwestowanego kapitału. Jak bonus, sprzedaż uduszeń również pochodzi z niektórych wbudowanych stopień złagodzenia ryzyka Ruch przeciwko Twojemu połączeniu jest co najmniej częściowo zrekompensowany zyskami włożonymi przez Ciebie i vice versa Tak więc uduszenie może być elastycznym sposobem na szybką budowę konta premium.3 Zbliż się do pieniędzy. Podczas gdy nie jest to pierwszy wybór do zbierania wyższych premie, opcje sprzedaży z cenami strajkującymi bliżej obecnego rynku zwiększą składki, które zbierasz, zobacz "pieniądze" w pieniądzu. Dla przedsiębiorcy niechętnego ryzyku może to być niepokojące, ponieważ cl Oser sprzedajesz pieniądze, tym większe szanse, aby Twoje pieniądze trafiały w miejsce, w którym żaden sprzedawca opcji nie chce być, ale przesunięcie strajku lub dwa bliższe czasami może mieć duży wpływ na premie, które zbierasz, szczególnie na rynkach, na których dostępne są głębokie strajki, a podstawy wspierają twoją pozycję. Na przykład, jeśli kawa wynosi 1 50 funtów za funt, prawdopodobnie nie będzie to znacząco różnić się od punktu widzenia ryzyka, jeśli sprzedasz 2 90, 2 80 lub 2 70 wywołanie Ale może to spowodować zauważalną różnicę w składce, którą zbierasz W tego typu sytuacjach wszystkie strajki są wyczerpane, a sprzedaż bliższego strajku może mieć sens. Jest to bardziej konserwatywna metoda zbierania wyższych składek niż sprzedaż bliżej pieniędzy Sprzedaż opcji, które są dalej od daty ich wygaśnięcia Większy czas pozostały do wyboru, tym wyższa premia można zebrać. Wartość jest to, że trzeba poczekać dłużej na opcję wygaśnięcia wielu przedsiębiorców nie ma cierpliwość To inni uważają, że sprzedaż więcej czasu pozwala na większe okno, aby coś stało się na rynkach, które przemieszczają się przeciwko Twojej pozycji Jeśli chcesz zmniejszyć szanse na coś się dzieje w tym znaczeniu, znać swoje podstawy i sezony Ostre ruchy mogą się zdarzyć na każdym rynku Jednak rzadziej występują na rynkach, na których fundamenty ich nie wspierają i często ograniczają się do określonych okresów sezonowych. Sprzedawanie więcej czasu może być powolną drogą do wyższych zysków. O autorze James James Cordier jest założycielem firmy inwestycyjnej specjalizujący się w pisaniu opcji towarowych dla dużych inwestorów netto Jest autorem pełnego przewodnika po sprzedaży trzeciej wersji McGraw-Hill 2017.The. I poza opcji sprzedaży. W świecie zakupu i sprzedaży opcji na akcje są dokonywane w jeśli chodzi o strategię najlepiej rozważającą handel Jeśli inwestor jest uparty, może kupić połączenie lub sprzedać sztukę, jeśli nie jest w stanie niechcianym, może kupić kupno lub sprzedaż połączenia Jest m wszelkie powody, aby wybrać jedną z różnych strategii, ale często mówi się, że opcje są sprzedawane Ten artykuł wyjaśnia, dlaczego opcje mają tendencję do faworyzowania sprzedawcy opcji, jak uzyskać poczucie prawdopodobieństwa sukcesu w sprzedaży opcji, a co ryzyko towarzyszące sprzedaży opcji. Czas jest na mojej stronie Określenie czasu jest po mojej stronie jest nie tylko popularne ze względu na Rolling Stones, ale także dlatego, że opcje sprzedaży jest pozytywnym handlu theta Pozytywne theta oznacza, że wartość czasu w zasobach będzie faktycznie topnieć twoja korzyść Możesz wiedzieć, że opcja składa się z wartości wewnętrznej i zewnętrznej Wartość wewnętrzna polega na ruchu akcji i działa prawie jak domowy kapitał Jeśli opcja jest głębsza w pieniądzu ITM, to ma większą wartość wewnętrzną Jeśli opcja wychodzi z ceny OTM, a następnie zewnętrzna wartość wzrośnie Extrinsic wartość jest również powszechnie znany jako wartość czasu Dowiedz się więcej w naszym Poradniku Greków. Podczas transakcji opcji kupujący oczekuje zapasów do m ove w jednym kierunku i ma nadzieję z niego skorzystać Ale ta osoba płaci zarówno wewnętrzną, jak i zewnętrzną wartość i musi wyznaczyć zewnętrzną wartość do zysku Ze względu na to, że teta jest ujemna, opcja kupujący może stracić pieniądze, jeśli zapas pozostanie nieruchomy, a może nawet bardziej frustrujące, jeśli czas porusza się powoli w odpowiednim kierunku, ale ruch jest przesunięty przez rozkład czasowy Zanika czas działa tak dobrze na korzyść sprzedawcy opcji, ponieważ nie tylko będzie rozkładać się trochę każdego dnia, ale również działa w weekendy i święta It sa powolny ruch pieniężny dla inwestorów dla pacjentów Wprowadzenie do świata opcji, obejmujące wszystko od podstawowych pojęć po to, jak działają opcje i dlaczego mogą z nich skorzystać, przeczytaj Opcje Podstawy Tutorial. Volatility Risks and Rewards Oczywiście, że cena akcji pozostaje w tym samym obszar lub przenieść się na korzyść będzie ważną częścią Twojego sukcesu jako sprzedawca opcji, ale zwracając uwagę na implikowane zmiany zmienności ma również kluczowe znaczenie dla sukcesu Implied volat Również znana również jako vega porusza się w górę iw dół w zależności od podaży i popytu na umowy opcji Napływ na zakup opcji zwiększy premię z tytułu umowy, aby skłaniać sprzedawców opcji do przejęcia przeciwnej strony każdego handlu Vega jest częścią zewnętrznej wartości i może nadmuchać lub wyeliminować premię szybko. Wykres 1 Wykres domyślnej zmienności. Opcjonalny sprzedawca może być krótki na kontrakcie, a następnie doświadczać wzrostu zapotrzebowania na kontrakty, które z kolei zawyżają cenę premii i mogą spowodować stratę, nawet jeśli stan nie został przeniesiony Rysunek 1 jest przykładem wykresu zmienności implikowanej i pokazuje, jak vega może nadmuchiwać i osłabiać w różnych momentach W większości przypadków, w pojedynczym zapasie, inflacja będzie miała miejsce w oczekiwaniu na ogłoszenie o zarobkach Monitorowanie domniemanej zmienności zapewnia sprzedawca opcji z przewagą sprzedaży, gdy jest wysoki, ponieważ prawdopodobnie wróci do średniej. W tym samym czasie rozkład będzie działał na korzyść sprzedawcy zbyt Ważne jest, aby pamiętać, że clo że cena strajku to cena akcji, tym bardziej wrażliwa będzie opcja zmian w domniemaną zmienność W związku z tym, im dalsza kwota jest kontraktem lub im większa kwota, tym mniej wrażliwe będą implikowane zmiany zmienności Dowiedz się wszystkiego o niestabilności opcji, wycenie i strategiach w naszym samouczącym się wariancie opcji i wariancji abonamentu abonentów opcji. Opcja kupna opcji Sukces używa delta kontraktu w celu ustalenia, ile kontraktu opcji wzrośnie w wartości, jeśli akcje bazowe przemieszczą się kontraktu Jednak sprzedawcy opcji stosują deltę w celu określenia prawdopodobieństwa sukcesu Możesz pamiętać, że delta równa 1 0 oznacza, że opcja prawdopodobnie przeniesie dolara na dolara z akcjami podstawowymi, podczas gdy delta wynosząca 50 oznacza opcję przenieść 50 centów za dolara z podstawowym zapasem Sprzedający opcji twierdził, że delta równa 1 0 oznacza, że masz 100 szans na sukces, że opcja będzie wynosiła co najmniej 1 cent w pieniądze po wygaśnięciu i 50 delta ma 50 szans, że opcja ta będzie wynosić 1 centa w pieniądzu po wygaśnięciu. Większe prawdopodobieństwo osiągnięcia sukcesu polega na sprzedaży opcji bez groźby przypisania jeśli jest wykonana umowa. Rysunek 2 Prawdopodobieństwo wygaśnięcia i porównania delta. W pewnym momencie sprzedawcy opcji muszą określić, jak ważny jest prawdopodobieństwo sukcesu, jak wiele premii otrzyma z sprzedaży opcji. Rysunek 2 przedstawia ofertę i poprosić o ceny niektórych kontraktów Zauważ, że im niższa delta towarzysząca cenom strajku, tym niższe wypłaty premiowe Oznacza to, że na przykład na rysunku 2 należy określić np. pewien inny prawdopodobieństwo wygaśnięcia Kalkulator Różne kalkulatory są używane inaczej niż delta, ale ten szczególny kalkulator opiera się na domniemaną zmienność i może dać inwestorom bardzo potrzebną linię. czy analiza techniczna może pomóc sprzedawcom opcji Znajdź średnią płaszczyznę między strategiami opcji zachowawczych a ryzykiem wysokiego ryzyka Zobacz scenariusz opcjonalny Gamma-Delta Neutralne Oprocentowanie wielu scenariuszy Wielu inwestorów odmówi sprzedaży opcji, ponieważ boją się scenariuszy najgorszego przypadku Prawdopodobieństwo tych rodzaje wydarzeń odbywających się mogą być bardzo małe, ale wciąż ważne jest, aby wiedzieć, że istnieją Po pierwsze, sprzedawanie opcji kupna ma teoretyczne ryzyko podwyższenia zapasów do księżyca Chociaż może to być mało prawdopodobne, nie ma możliwości zwiększenia ochrony zatrzymaj stratę, jeśli wzrost zapasów wzrośnie W związku z tym sprzedawcy połączeń muszą określić punkt, w którym zdecydują się na wykupienie kontraktu na opcje, jeśli akcje wzrosną, lub mogą wdrożyć dowolną liczbę wielozadaniowych strategii rozłożenia opcji przeznaczonych do zabezpieczenia przed strat. Tak stawia jednak zasadniczo równowartość zakrytego połączenia Kiedy sprzedajesz put, pamiętaj, że ryzyko przychodzi ze spadkiem zapasów, ale akcja może trafić tylko zero i trafia się do zachowaj premię jako nagrodę pocieszenia To samo dotyczy posiadania zakrytego połączenia - czas może spaść do zera i stracisz wszystkie pieniądze w magazynie z pozostałą tylko premią za połączenia Podobnie jak sprzedaż połączeń, sprzedaż stelaży może być chroniona określając cenę, w której możesz zdecydować się na zakup odłożenia, jeśli zapasy spadną lub zabezpieczą pozycję z wieloma nogami opcji spread. Selling opcje nie mogą mieć rodzaju emocji jako opcje zakupu, ani nie będzie to prawdopodobnie dom run strategy W rzeczywistości jest to bardziej podobne do uderzenia single po jednym Pamiętaj, że wystarczająco dużo singli nadal będzie Cię wokół podstaw, a wynik liczy się tak samo Więcej, przeczytaj Kiedy sprzedajesz opcję put i kiedy sprzedajesz opcja call. Maksymalna kwota, którą Stany Zjednoczone mogą pożyczać. Pułap zadłużenia został utworzony na podstawie drugiej ustawy o obligacjach skarbowych. Stopa procentowa, w jakiej instytucja depozytowa pożycza fundusze utrzymywane w Rezerwie Federalnej w innej instytucji depozytowej.1 A statystyczny wymiar dyspersji zwrotu dla danego indeksu bezpieczeństwa lub rynku Zmienność może być mierzona. Kongres Stanów Zjednoczonych przyjęty w 1933 r. jako ustawa o bankowości, która zabraniała bankom komercyjnym uczestnictwa w inwestycji. Płace nieobowiązkowe dotyczą wszelkich zadań na zewnątrz gospodarstw domowych, gospodarstw domowych i sektora non-profit US Bureau of Labor. Skrót walucie lub symbol waluty indyjskiego rupia INR, waluta Indii Rupia składa się z 1.
No comments:
Post a Comment